油氣投資復(fù)蘇利好石化工程

隨著多個(gè)液化天然氣（LNG）大型項(xiàng)目恢復(fù)建設(shè)，世界油氣工程建設(shè)行業(yè)正在全面復(fù)蘇，業(yè)界公司預(yù)計(jì)全球油氣行業(yè)資本支出將隨之恢復(fù)，更包括下游相關(guān)的眾多石化項(xiàng)目。

　　摩根士丹利和杰富瑞集團(tuán)近日稱，七大跨國油企的總支出將從2017年的1050億美元增至2020年的1360億美元。石化投資也將強(qiáng)勁增長，經(jīng)過幾年的停滯、項(xiàng)目取消和延遲，工程建設(shè)行業(yè)正在享受著石化投資全面復(fù)蘇帶來的福利。預(yù)計(jì)這輪投資潮將持續(xù)到21世紀(jì)20年代初。

　　北美地區(qū)，特別是美國，因?yàn)閾碛辛畠r(jià)頁巖氣資源，仍然是化學(xué)和相關(guān)行業(yè)最大的工程建設(shè)市場。而其他地區(qū)如亞太地區(qū)、俄羅斯和印度市場也非常重要。雖然中東的天然氣資源短缺，但該地區(qū)企業(yè)仍在借助液體和混合原料裂解項(xiàng)目尋求增長機(jī)會(huì)。沙特阿美石油和沙特基礎(chǔ)工業(yè)公司計(jì)劃合資的數(shù)十億美元原油制化學(xué)品（COTC）綜合體項(xiàng)目正在沙特延布推動(dòng)發(fā)展，計(jì)劃2025年投產(chǎn)。甚至歐洲也有一系列新項(xiàng)目計(jì)劃建設(shè)，包括一套裂解裝置、幾套丙烷脫氫（PDH）裝置及現(xiàn)有設(shè)施的升級(jí)項(xiàng)目。

美國頁巖氣拉動(dòng)化工業(yè)發(fā)展

　　美國化學(xué)理事會(huì)9月宣布，美國與頁巖資源的天然氣和天然氣凝液（NGL）相關(guān)的化學(xué)品和塑料行業(yè)投資已超過2000億美元。

　　自2010年以來，美國已宣布的化工項(xiàng)目達(dá)333個(gè)，總計(jì)投資2024億美元。其中31%的投資項(xiàng)目完工，22%在建，41%還在規(guī)劃，6%延遲或不確定。大約68%的投資是外國直接投資或包括外國合作伙伴，這些項(xiàng)目包括新建和擴(kuò)能項(xiàng)目。

　　“這對(duì)美國化學(xué)工業(yè)來說是一座里程碑，并進(jìn)一步證明頁巖氣是制造業(yè)增長的強(qiáng)大動(dòng)力?！泵绹瘜W(xué)理事會(huì)總裁兼首席執(zhí)行官卡爾·杜利表示。此后還發(fā)生幾個(gè)重大投資項(xiàng)目，包括科思創(chuàng)在得克薩斯州貝敦市投資15億歐元（約合17億美元），建設(shè)一個(gè)世界級(jí)的二苯基亞甲基二異氰酸酯（MDI）項(xiàng)目。據(jù)美國化學(xué)理事會(huì)分析，到2025年這些投資項(xiàng)目將使得美國化學(xué)品和塑料行業(yè)銷售額增加2920億美元/年，并在美國新增78.6萬個(gè)工作崗位。

國際大型工程和建設(shè)企業(yè)并購活動(dòng)加快

　　根據(jù)美國《化學(xué)周刊》對(duì)世界最大34家工程和建設(shè)公司銷售額的分析，盡管該行業(yè)進(jìn)行了一些重大并購活動(dòng)，整體市場有所下滑，但2017年的工程建設(shè)企業(yè)年度排名較前一年變化不大。以美元計(jì)算，最大的34家工程建設(shè)企業(yè)2017年銷售額縮減了5.4%。一些并購交易在去年底已完成，或仍在等待中。

　　最近宣布的一項(xiàng)重大交易是澳大利亞墨爾本的沃利帕森公司以33億美元收購雅各布工程的能源、化學(xué)品和資源業(yè)務(wù)，這實(shí)際上意味著雅各布將退出化學(xué)品工程建設(shè)業(yè)務(wù)。這次收購也使沃利帕森的規(guī)模擴(kuò)大了一倍。雅各布被收購的部門主要服務(wù)于上游、中游和下游油氣，煉油、化工、采礦和礦業(yè)加工。完成交易后，雅各布將專注于航空航天技術(shù)、環(huán)境、核能、建筑和基礎(chǔ)設(shè)施。

　　美國私營多元化企業(yè)柏克德公司仍然是排名靠前的工程和建設(shè)公司，但其去年的銷售額下降了21.3%，為259億美元，縮小了與福陸公司之間的差距，后者去年銷售收入為195億美元。福陸仍然是油氣、化工、采礦、礦產(chǎn)和相關(guān)產(chǎn)品領(lǐng)域的領(lǐng)先工程和建設(shè)公司。

　　韓國大宇工程2017年實(shí)現(xiàn)銷售額104億美元而成為世界第六大工程建設(shè)公司，也是韓國在該行業(yè)的第二大公司。該公司自2010年起由韓國開發(fā)銀行所有。該銀行表示，其目的是重組大宇工程公司并“以一個(gè)好價(jià)格售出”。

石化品需求增長奠定工程建設(shè)行業(yè)發(fā)展基礎(chǔ)

　　分析師預(yù)測說，石化品需求不斷增長將對(duì)工程和建設(shè)行業(yè)形成支撐。IHS Markit業(yè)務(wù)發(fā)展部副總裁馬克·埃拉莫表示，至2022年全球乙烯需求每年將增長600萬噸，丙烯需求每年將增長500萬噸，氯氣需求將每年增長200萬噸。埃拉莫預(yù)測說，未來5年化工行業(yè)將繼續(xù)保持強(qiáng)勁盈利勢(shì)頭，市場需求持續(xù)增長和供應(yīng)受限將使得行業(yè)上升周期延長。IHS Markit特種化學(xué)品業(yè)務(wù)副總裁托尼·波特表示，為了滿足需求，每年還需要新建4至5套世界級(jí)的裂解裝置，以及數(shù)套丙烯裝置。


　　美國大規(guī)模新增石化產(chǎn)能并沒有改變現(xiàn)有化工廠的高利用率?！熬驮趦扇昵拔覀冞€預(yù)測說產(chǎn)能利用率會(huì)有所下降，但目前需求仍然非常強(qiáng)勁?！辈ㄌ卣f。


　　印度的烯烴供應(yīng)依然非常緊張。盡管2015～2017年，Ophe公司和信任工業(yè)分別在達(dá)哈努和賈姆訥格爾縣投產(chǎn)了新建乙烯項(xiàng)目，暫時(shí)緩解了乙烯供應(yīng)短缺問題?！暗?022年，印度還將需進(jìn)口700萬噸/年的乙烯當(dāng)量衍生物。到2040年，印度的熱塑性需求量將從2016年的1360萬噸/年增加到2040年的5600萬噸/年?！辈ㄌ乇硎?，為了聚烯烴不斷增長的需求，在2040年之前印度還需要新建12～15個(gè)世界級(jí)乙烯項(xiàng)目。


　　其他亞洲國家同樣面臨著烯烴供應(yīng)不足問題。擁有2.6億人口的印度尼西亞目前只有一家乙烯裂解廠，即位于西里岡的錢德拉阿斯里乙烯廠。波特說，到2040年，印尼將需要至少5家新建乙烯廠方能滿足其對(duì)聚乙烯的需求。另外，越南和菲律賓也都面臨聚烯烴供應(yīng)不足問題。


　　中國作為世界上最大的化學(xué)品市場，約占需求的40%。隨著國內(nèi)私營公司參與程度加深，產(chǎn)能投資將繼續(xù)快速增長。今年跨國企業(yè)已經(jīng)宣布了5個(gè)大型一體化石化綜合體項(xiàng)目。


　　歐洲仍然是世界主要石化品消費(fèi)地區(qū)，工程建設(shè)因此非?；钴S。英力士計(jì)劃在北歐的一個(gè)生產(chǎn)基地投資超過30億美元建造一套世界級(jí)的乙烷裂解裝置和一套丙烷脫氫裝置，所用原料將使用來自美國的頁巖氣，計(jì)劃4年內(nèi)建成投產(chǎn)。北歐化工擬投資10億美元在比利時(shí)卡洛新建一套74萬噸/年丙烷脫氫裝置，計(jì)劃在2021～2022年完工，這將是北歐化工在歐洲的最大投資項(xiàng)目。


　　在俄羅斯，西布爾煉廠計(jì)劃在2019年第二季度投產(chǎn)的托博爾斯克的石化綜合體項(xiàng)目，投資額為95億美元。之后，西布爾計(jì)劃投資建設(shè)另一個(gè)大型化工廠，即中俄邊境附近的阿穆爾天然氣化工項(xiàng)目。西布爾說，阿穆爾化工綜合體最早可能在2024年投用。


Global Petrochemical Weekly